远期套期保值与货币市场套期保值的区别

1. 远期套期保值与货币市场套期保值的区别

你问的问题都不一回事，你晓得什么是货币套期保值么。
假定现在美元兑人民币汇率是1比6，未来三个月你要收回一笔货款10万美金，如果现在可以借入60万人民币，不考虑利率因素，你可以用将来的10万美金偿还这60万人民币。
现在你要担心的是，未来收回这10万美金之后是否还能按照1比6的汇率能兑换60w人民币，也就是担心美元贬值，这个时候最好就在货币市场做一个套期保值，卖出远期10万美元合约的美金，一定程度可以对冲掉美元贬值的风险。
而这个跟你投资于自己公司经营一点关系也没有，也跟收益率没关系。套期保值的目的在于对冲风险，而不是获取收益
(补充)我的意思是从一家进口企业去考虑，未来要收一笔美元货款，而在国内市场只能以人民币融资，以将来的应收货款来偿还融资，这个时候才需要考虑汇率风险，需要做货币套期保值。如果你现在能借入10w美元，将来用10万美元去偿还，那还需要考虑什么套期保值。
你所说的
”投放于货币市场”
我没有太理解，而“投资于公司自己的一般经营”也不需要“货币市场套期保值”，这个都没什么关系，货币套期保值的目的就是对冲汇率或者利率风险

2. 套期保值的发展

传统套期保值理论在实践和发展的基础上，又形成了新的理论，并对原有理论的一些不足进行了修缮且有了新的突破。 Johnson和Ederington等较早提出用马科维茨（Markowitz）的组合投资理论来解释套期保值。认为套期保值在期货市场上保值的比率是可以选择的，最佳套期保值的比率取决于套期保值的交易目的以及现货市场和期货市场价格的相关性。如果从组合投资角度理解套期保值的话，期货市场发挥的是“风险管理”的功能，而不是“风险转移”的功能。最佳套保比率为套保期限内现货价格变动的标准差与期货价格变动的标准差的商乘以二者的相关系数。

3. 期货保值的套期保值

是指把期货市场当作转移价格风险的场所，利用期货合约作为将来在现货市场上买卖商品的临时替代物，对其买进准备以后售出商品或对将来需要买进商品的价格进行保险的交易活动。

4. 期货套期保值的套期保值

一、PVC(6460,-50.00,-0.77%)消费企业面临的风险. 　　PVC消费企业一般在市场上采购PVC原材料,通过进一步加工,生产出PVC系列产品,进而在市场上进行销售,以获取利润。这类企业在生产经营中面临的主要风险有:1、原材料采购风险:PVC价格受市场波动影响,造成消费企业原材料采购价格的不稳定,尤其是面对批量较大的年度订单,风险较大。对于PVC消费企业来说,原料采购是一个两难的选择。若企业为保持生产稳定和防止原料价格上涨,大量采购PVC,但是可能面临当销售产品时产品价格下跌,生产经营陷入亏损的风险。同时,原料的大量采购也耗费一定的仓储成本。另一方面,如果PVC采购不足或者不采购,就可能面临装置减产、停产的危险。　　但是,当原料行情价格下跌时,企业往往也会遇到即使亏损也要采购的情况。如果不采购原料或者少采购,客户的需求就无法得到保障,就会导致客户的流失,影响企业的销售业绩。同时企业和原料厂商往往是签订供需合同,采购的数量是确定的,企业违约不仅会被处以巨额违约金,而且还会遭受信誉损失。所以,企业只得按协议采购原料,并且承担相应的风险,生产越多,亏损越多。　　2、产品销售风险:PVC消费企业在对原材料进行加工后,产品只有顺利销售才可以实现利润。市场具有买涨不买跌的心态,当然当产品价格偏高时,下游企业对于高价的抵触心理依然存在。当产品价格下跌时,下游企业采购谨慎,此时企业利润已经因产品跌价而受到挤压,若销售再度不畅,则盈利目标很难实现。　　针对以上常见问题,企业仅仅通过现货操作,对于困境爱莫能助,但通过期货套期保值,上述风险却可以迎刃而解。　　　二、PVC消费企业如何进行套保以规避风险.　　2011年11月底开始,PVC现货价格开始上涨,节前备货将逐步开启,PVC消费企业预计这种趋势将会持续,且未来亦有PVC消费计划,由于厂房库存空间有限,现在不宜大批采购,且大批采购占用大批流动资金,不利于企业正常生产运营,而且仓储费用也是一笔不小的开支,但是后期企业确需PVC原材料,到时候不得不高价采购,提高企业生产成本,压缩利润。由于存在PVC期货,企业可以在期市上进行买入套保,锁定成本。具体操作步骤如下:2011年11月下旬,预期现货价格将上涨,且期货市场亦呈现上扬走势,该PVC消费企业于24日在期货市场以6580元/吨的价格买入300手V1205,此时现货市场价格为6450元/吨。1个月以后,现货市场价格如期上涨至6600元/吨,若没有期货市场的操作,则企业生产成本将上升,但此时期货价格亦上涨,企业在买入现货1500吨的同时,可以以相对高价对期货进行平仓。

5. 什么叫套期保值？

套期保值，又称对冲贸易，指交易人在买卖实际货物的同时，在期货交易所卖买同等数量的期货交易合同作为保值。

6. 买入套期保值

“买入套期保值”又称“多头套期保值”，是在期货市场购入期货，用期货市场多头保证现货市场的空头，以规避价格上涨的风险。持有多头头寸，来为交易者将要在现货市场上买进的现货商品保值。因此又称为“多头保值”或“买空保值”。
买入套期保值的目的是为了防止日后因价格上升而带来的亏损风险。这种用期货市场的盈利对冲现货市场亏损的做法，可以将远期价格固定在预计的水平上。买入套期保值是需要现货商品而又担心价格上涨的投资者常用的保值方法。

7. 期货套期保值问题

首先这个投资者是持有国库券，是担心未来国库券价格下跌而带来的资产缩水，所以在期货市场上应该选择合理的价位做卖出套期保值。未来价格上涨，套保会出现亏损，未来价格下跌，套保实现盈利；

1）到期价格98.5； 由于当时投资者已经提前99.5的价位做了卖出套期保值，每张获利99.5-98.5=1
      2000张 就是2000美金
2）到期价格99.5；由于到期交割和期货套保卖出价格一样 不盈利也不亏损
3）到期价格100.5；相对于套保卖出价格99.5是上涨，所以每张亏损100.5-99.5=1
      2000张 就是亏损2000美金

8. 期货套期保值问题!

根据你提供信息：
原油是你公司本身有的产品，且要售出的。套保只能是做空（担心价格下跌），做空900手原油期货
我的思路是假设6个月后现货价格下跌0.9元,那么6个月后期货价格就下跌1元
6个月后，现货损失1000000*0.9=900000元，期货套保现货，就得X*1=900000，所以 X即为900份原油合约。